中國鋼鐵工業(yè)協(xié)會(huì )
隨著(zhù)天氣轉暖，國內市場(chǎng)逐漸進(jìn)入消費旺季。從3月份下游主要用鋼行業(yè)情況來(lái)看，基建和制造業(yè)用鋼需求基本平穩，但房地產(chǎn)業(yè)用鋼需求繼續回落。受此影響，3月份鋼材價(jià)格雖繼續上升，但環(huán)比升幅收窄。進(jìn)入4月份以來(lái)，鋼材價(jià)格由升轉降。
國內鋼材價(jià)格指數環(huán)比上升0.31點(diǎn)
據中國鋼鐵工業(yè)協(xié)會(huì )監測，3月末，中國鋼材價(jià)格指數（CSPI）為118.54點(diǎn)，環(huán)比上升0.31點(diǎn)，升幅為0.26%，較2月份收窄2.35個(gè)百分點(diǎn)；比今年初上升3.32點(diǎn)，升幅為2.88%；同比下降20.31點(diǎn)，降幅為14.63%。
長(cháng)材價(jià)格由升轉降 板材價(jià)格繼續上升
3月末，CSPI長(cháng)材指數為122.93點(diǎn)，環(huán)比下降1.66點(diǎn)，降幅為1.33%，環(huán)比由升轉降；CSPI板材指數為119.44點(diǎn)，環(huán)比上升2.01點(diǎn)，升幅為1.71%，較長(cháng)材高3.04個(gè)百分點(diǎn)；與去年同期相比，長(cháng)材、板材指數分別下降20.90點(diǎn)、17.58點(diǎn)，降幅分別為14.53%、12.83%。
鋼筋、線(xiàn)材由升轉降 其他品種繼續上升
3月末，鋼協(xié)監測的八大鋼材品種中，除高線(xiàn)和Ⅲ級鋼筋價(jià)格由升轉降、環(huán)比分別下降96元/噸和71元/噸外，其余品種價(jià)格均繼續上升，其中角鋼、中厚板、熱軋卷板、冷軋薄板、鍍鋅板和熱軋無(wú)縫管價(jià)格分別環(huán)比上升9元/噸、148元/噸、62元/噸、76元/噸、134元/噸和87元/噸。
鋼材價(jià)格指數逐周波動(dòng)上行
3月份，CSPI國內鋼材綜合指數呈波動(dòng)上行走勢。其中，前三周持續上升，第四周由升轉降。進(jìn)入4月份，鋼材價(jià)格呈現持續小幅下降走勢。
華北地區鋼材價(jià)格指數由升轉降
3月份，CSPI全國六大地區鋼材價(jià)格指數除華北地區小幅下降0.29%外，其他地區價(jià)格指數升幅收窄。其中，東北地區、華東地區、中南地區、西南地區和西北地區鋼價(jià)指數環(huán)比分別上升0.67%、0.42%、0.35%、0.37%和0.34%。
國內市場(chǎng)鋼材價(jià)格變化因素分析
今年第一季度，國內疫情防控較快平穩轉段，宏觀(guān)經(jīng)濟運行平穩向好，下游用鋼需求企穩回升，鋼材價(jià)格延續了小幅上升走勢。
基建及制造業(yè)投資保持增長(cháng) 房地產(chǎn)業(yè)繼續下降
據國家統計局數據，第一季度國內生產(chǎn)總值（GDP）同比增長(cháng)4.5%，環(huán)比增長(cháng)2.2%；全國固定資產(chǎn)投資（不含農戶(hù)）同比增長(cháng)5.1%，比去年同期增長(cháng)2.3個(gè)百分點(diǎn)。其中，基礎設施投資增長(cháng)8.8%，制造業(yè)投資增長(cháng)7.0%。房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)投資同比下降5.8%，環(huán)比降幅擴大0.1個(gè)百分點(diǎn)，其中房屋新開(kāi)工面積同比下降19.2%。全國規模以上工業(yè)增加值同比增長(cháng)3.0%，比1月—2月份加快0.6個(gè)百分點(diǎn)。3月份，中國制造業(yè)PMI指數為51.9%，連續3個(gè)月高于50%。從總體情況看，基建和制造業(yè)保持增長(cháng)，房地產(chǎn)業(yè)仍繼續下降，下游用鋼需求仍是板強長(cháng)弱的局面。
鋼鐵產(chǎn)量和鋼材出口量均有所增長(cháng)
據國家統計局數據，3月份，全國生鐵、粗鋼和鋼材（含重復材）產(chǎn)量分別為7807萬(wàn)噸、9573萬(wàn)噸和12725萬(wàn)噸，分別同比增長(cháng)7.3%、6.9%和8.1%；粗鋼日產(chǎn)量為308.8萬(wàn)噸，環(huán)比增長(cháng)8.0%。另?yè)ｊP(guān)數據，3月份，全國出口鋼材789萬(wàn)噸，同比增長(cháng)59.6%；進(jìn)口鋼材68萬(wàn)噸，同比下降32.5%。
進(jìn)口礦價(jià)格漲幅較大，其他原燃料價(jià)格有所下降
據鋼協(xié)監測，3月份，進(jìn)口鐵礦石（海關(guān)）平均價(jià)格為117.70美元/噸，環(huán)比上漲10.83%；3月末，國產(chǎn)鐵精礦價(jià)格環(huán)比下降0.40%，廢鋼價(jià)格環(huán)比下降0.90%；煉焦煤和噴吹煤價(jià)格分別環(huán)比下降1.42%和5.10%，冶金焦價(jià)格環(huán)比持平。從同比情況看，主要原燃料價(jià)格均低于去年同期。
國際市場(chǎng)鋼材價(jià)格繼續上升
3月份，CRU國際鋼材價(jià)格指數為242.9點(diǎn)，環(huán)比上升15.7點(diǎn)，升幅為6.9%，較2月份升幅擴大1.7個(gè)百分點(diǎn)；同比下降52.7點(diǎn)，同比降幅為17.8%。
長(cháng)材價(jià)格環(huán)比小幅下降 板材價(jià)格繼續上升
3月份，CRU長(cháng)材指數為244.5點(diǎn)，環(huán)比下降0.4點(diǎn)，降幅為0.2%；CRU板材指數為242.2點(diǎn)，環(huán)比上升23.8點(diǎn)，升幅為10.9%，比長(cháng)材高11.1個(gè)百分點(diǎn)。與去年同期相比，CRU長(cháng)材指數下降45.7點(diǎn)，降幅為15.7%；CRU板材指數下降56.1點(diǎn)，降幅為18.8%。
北美環(huán)比升幅加大 歐洲、亞洲升幅收窄
北美市場(chǎng)
3月份，CRU北美鋼材價(jià)格指數為270.1點(diǎn)，環(huán)比上升40.4點(diǎn)，升幅為17.6%，較2月份加大12.4個(gè)百分點(diǎn)；美國制造業(yè)PMI為46.3%，環(huán)比下降1.4個(gè)百分點(diǎn)。3月末，美國粗鋼產(chǎn)能利用率為75.4%，環(huán)比上升0.5個(gè)百分點(diǎn)。3月份，美國中西部鋼廠(chǎng)線(xiàn)材價(jià)格下降，鋼筋、小型材和型鋼價(jià)格環(huán)比持平，板帶材價(jià)格均明顯上升。
歐洲市場(chǎng)
3月份，CRU歐洲鋼材價(jià)格指數為273.6點(diǎn)，環(huán)比上升9.9點(diǎn)，升幅為3.8%，較2月份收窄1.8個(gè)百分點(diǎn)；歐元區制造業(yè)PMI為47.3%，環(huán)比下降1.2個(gè)百分點(diǎn)。其中，德國、意大利、法國和西班牙的制造業(yè)PMI分別為44.7%、51.1%、47.3%和51.3%，除西班牙小幅上升外，其他國家均有所下降。3月份，德國市場(chǎng)長(cháng)材價(jià)格小幅回落，板帶材價(jià)格繼續上升。
亞洲市場(chǎng)
3月份，CRU亞洲鋼材價(jià)格指數為210.0點(diǎn)，環(huán)比上升4.5點(diǎn)；升幅為2.2%，較2月份收窄2.7個(gè)百分點(diǎn)。3月份，日本制造業(yè)PMI為49.2%，環(huán)比上升1.5個(gè)百分點(diǎn)；韓國制造業(yè)PMI為47.6%，環(huán)比下降0.9個(gè)百分點(diǎn)；印度制造業(yè)PMI為56.4%，環(huán)比上升1.1個(gè)百分點(diǎn)；中國制造業(yè)PMI為51.9%，環(huán)比下降0.7個(gè)百分點(diǎn)。3月份，印度市場(chǎng)鋼材品種除鋼筋和線(xiàn)材價(jià)格小幅下降外，其余品種價(jià)格均繼續上升。
后期鋼材價(jià)格走勢分析
隨著(zhù)國家各項穩增長(cháng)政策舉措陸續落實(shí)，今年國內市場(chǎng)鋼材需求有望保持平穩。由于國際環(huán)境依然復雜嚴峻，受外需增長(cháng)存在不確定性、國內市場(chǎng)需求仍然不足，后期鋼材價(jià)格難以大幅上漲，將呈小幅波動(dòng)走勢。
制造業(yè)用鋼需求保持增長(cháng) 房地產(chǎn)業(yè)繼續下行
據世界鋼協(xié)（WSA）4月18日發(fā)布的短期預測數據，2023年全球鋼鐵需求將達到18.22億噸，其中中國將達到9.39億噸，雖分別比2022年增長(cháng)2.3%和2.0%，但都沒(méi)有恢復到2021年水平。從國內形勢看，后期制造業(yè)用鋼需求有望保持增長(cháng)。第一季度全國規模以上工業(yè)增加值增速比1月—2月份加快0.6個(gè)百分點(diǎn)。其中，制造業(yè)增速比1月—2月份加快0.8個(gè)百分點(diǎn)。預計后期制造業(yè)用鋼需求將保持增長(cháng)態(tài)勢。受房地產(chǎn)業(yè)持續下行影響，建筑用鋼材需求仍不樂(lè )觀(guān)?？傮w來(lái)看，后期國內市場(chǎng)鋼材需求有望平穩。
原燃料價(jià)格繼續回落 對鋼價(jià)支撐作用減弱
進(jìn)入4月份以來(lái)，鋼鐵生產(chǎn)用原燃料價(jià)格呈持續回落走勢。據鋼協(xié)監測，截至4月14日，國產(chǎn)鐵精礦、廢鋼、煉焦煤和冶金焦價(jià)格分別比3月末下降1.11%、1.38%、4.32%和4.08%，降幅較3月份分別擴大0.71個(gè)、0.48個(gè)、2.90個(gè)和4.08個(gè)百分點(diǎn)。原燃料價(jià)格持續下降，對鋼價(jià)的支撐作用有所減弱。
企業(yè)鋼材庫存持續增長(cháng) 社會(huì )庫存由增轉降
據鋼協(xié)監測，4月上旬，重點(diǎn)統計鋼鐵企業(yè)鋼材庫存量為1832萬(wàn)噸，比3月末增加107萬(wàn)噸，增幅為6.2%；比去年末增加525萬(wàn)噸、增長(cháng)40.1%。從社會(huì )庫存情況看，4月上旬，21個(gè)城市5大品種鋼材社會(huì )庫存量為1218萬(wàn)噸，比3月末減少13萬(wàn)噸，降幅為1.1%；比去年末增加466萬(wàn)噸，增長(cháng)62.0%。鋼材企業(yè)庫存持續升高、社會(huì )庫存持續下行，對后期鋼價(jià)走勢帶來(lái)一定的壓力。
后期需要關(guān)注以下兩個(gè)方面的問(wèn)題：
一是鋼鐵產(chǎn)能釋放較快不利于國內市場(chǎng)供需平衡。3月份全國粗鋼日產(chǎn)量為308.8萬(wàn)噸，環(huán)比增長(cháng)8.0%，是2020年以來(lái)的同期最高水平。雖然全國兩會(huì )后全國各地區先后進(jìn)入鋼材消費旺季，但受房地產(chǎn)行業(yè)繼續下行影響，總體需求增幅較小。鋼鐵企業(yè)應充分認識市場(chǎng)需求形勢，主動(dòng)維護鋼材市場(chǎng)供需兩端的平衡。
二是鐵礦石價(jià)格大幅反彈不利于企業(yè)降本增效。據海關(guān)總署數據，3月份進(jìn)口鐵礦石價(jià)格漲至117.7美元/噸，比今年初上漲25.63美元/噸，漲幅為27.84%，而同期鋼材價(jià)格僅上漲4.67%，遠低于進(jìn)口礦價(jià)格漲幅。進(jìn)口鐵礦石價(jià)格大幅上漲對鋼鐵企業(yè)形成較大的減利影響。
《中國冶金報》（2023年05月10日 07版七版）
